题目来源是2015年真题 Q9
lynn_品职助教 · 2022年05月05日
嗨，努力学习的PZer你好：
同学的算法其实是忽略了交叉项的影响，我认为这道题得出的结论相差不大是因为0.96%和1.13%本身数字较小也比较相近，但是不是每道题都有同样的条件。首先如果是选择题，同学的算法得出的数字如果正好在25bp左右，可能会导致判断错误。其次我们三级是有简答题的，需要我们的计算过程，这道题正好也是问答，我们答案中hedged return是14.48%，unhedged是14.29%，这种关键部分还是要答出来的。在考场上真正节省时间让我们更快答题的，是看到每道题能快速定位相应的知识点，其实这个计算不会非常耗时。
----------------------------------------------加油吧，让我们一起遇见更好的自己！