410140980 · 2022年04月20日
李老师的板书，我重新写了一下，第一块蓝色区域计算%形式组合的VaRp当中第一项公因式是w1*VaR1都表示为%形式，w1是%，VaR1也是%形式。
问题一：两个百分号形式相乘含义所表达的意思不理解。就如同资产1占比w1=50%，VaR1是95%概率情况下的最大损失是80%，50%*80%这是什么意思？
第二部分紫色区域计算$形式的VaPp当中第一项公因式
VaR1是以$形式。
绿色区域第一个公式%VaPp中第一个公因式
和紫色区域第二个公式$VaPp的第一项公因式是相同的。
问题二：李老师的解释是$ VaR的计算已经包含了weight。 这里不理解。就如同50%*80%怎么等于50万的损失。
麻烦老师在看看能不能理解我说的问题。
DD仔_品职助教 · 2022年04月20日
嗨，从没放弃的小努力你好：
同学你的问题是组合求VAR的两种方法对吗，这个问题我的建议是直接看例题，光看这俩公式推导出来没啥意义，题出出来还是不会带数字。
组合求VAR有两种计算方法：
1，先求各自的VAR，然后组合求VAR
2，先求组合的σ，然后求VAR
这里给同学举一个题的例子，用上面两种方法做你就明白了：
----------------------------------------------加油吧，让我们一起遇见更好的自己！
410140980 · 2022年04月20日
谢谢老师的耐心回答，老师您给出的解析都理解，紫色方框对应的刚好是李老师板书当中的紫色区域公式的计算，这里我没有问题。 问题就处在绿色区域，您给出的解析绿色方框是用w1^2 *σ1^2 + w2^2 *σ2^2求出的σp^2. 而李老师的板书给出的是w1^2 *VaR1^2 + w2^2 *VaR2^2 并且这里的VaR1=z*σ1 。这里没有乘以P所以是%形式的VaR1，又乘以了w1，不理解的是这里
