两道题的提问差不多,给的条件也基本相同,为什么解法不一样?而且两个方法相互相矛盾。。。
DD仔_品职助教 · 2022年04月14日
嗨,努力学习的PZer你好:
这两个解题思路是一模一样的呀,没有区别啊,只不过复利的题老师把公式先变了一下形,先计算出了risk premium
对于非连续复利:
1-PD=(1+rf)^n/(1+risky)^n
PD=1-(1+12%)^2/(1+18%)^2
PD=9.91%
连续复利的公式:
1-PD=e^(rf*n)/e^(risky*n)
PD=1-e^(3%*3)/e^(9%^3)
=1-e^(-6%*3)
=16.47%
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来,我们正在朝着它而去,加油!
Colin · 2022年04月14日
Session 3的,我懂了,Session 7 的我理解的是: (1-PD)*e^(-risky*n)=e^(-rf*n) (1-PD)*e^(-9%*3)=e^(-3%*3) (1-PD)*0.763=0.914 PD=19.78% 我不太清楚自己哪儿错了