降低portfolio var

嗨，从没放弃的小努力你好：

对的~

----------------------------------------------
努力的时光都是限量版，加油！

嗨，努力学习的PZer你好：

不矛盾的~

讲义P23第一句话的意思是，为了使得组合的总风险最低，我们每次要去降低marginal var最大的资产的权重，使得每一个资产的marginal var都一样，那个时候组合风险最低。这里没有剔除某个资产，而是进行权重的调整。

如果是考虑剔除某一个资产，那是要删除component var最大的。因为component var的定义是marginal var * β或者weight，整个都删掉，对于组合的var降低是最明显的。

----------------------------------------------
努力的时光都是限量版，加油！

嗨，努力学习的PZer你好：

剔除component var最大的那个。因为marginal var没有考虑资产与其他资产之间的相关性。

可以看一下讲义P61-62：

----------------------------------------------
就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！