pzqa015 · 2021年09月19日
嗨，努力学习的PZer你好：
同学你好
没有统一的标准来判断资产与负债的BPV或者money duration相差多少可以近似认为相等，要比较所有已知的portfolio来判断。比如这道题，负债的money duration是2609700，三个portfolio的money duration与它都不相等，portfolio 3最为接近，但是portfolio 3的convexity小于负债的convexity，所以肯定要排除。在1和2两个portfolio的money duration一个比负债多281，一个比负债少258，为了选出答案，我们只能认为这些差异是可以忽略的，另一方面，对于一个百万级别的数，忽略相差的万分之一（几百）也是可以说的过去的。
如果题目想考察BPV相等这个条件，那么干扰项的BPV与负债BPV一定会有很大的差异，会比较好分辨的。
----------------------------------------------虽然现在很辛苦，但努力过的感觉真的很好，加油！
