开发者:上海品职教育科技有限公司 隐私政策详情

应用版本:4.2.11(IOS)|3.2.5(安卓)APP下载

人小匀🍭 · 2021年09月11日

cash flow matching

CF Matching策略匹配债务的资金来源是coupon+par value,在multiple liabilities中,为什么匹配前期债务的bond到期是早于liabilities,而最后一笔bond是晚于债务到期日呢?如果晚于债务到期日,不是会加大不匹配的风险吗?
1 个答案

pzqa015 · 2021年09月11日

嗨,爱思考的PZer你好:


同学你好

你搞错了哈

cash flow matching策略的资金来源是coupon +par 没错,但是不会发生资产现金流晚于债务现金流的情况,如果是这样的话就需要卖债了,这就是duration matching而不是cash flow matching了。cash flow matching最后一笔负债也是通过与负债同时到期的资产的本金+coupon来cover的,不可能存在最后一笔bond晚于债务到期日的情形。

----------------------------------------------
虽然现在很辛苦,但努力过的感觉真的很好,加油!

  • 1

    回答
  • 0

    关注
  • 350

    浏览
相关问题