小白熊 · 2021年06月12日
active return=Σi=1，n（portfolio weight-benchmark weight）*benchmark return（n是要么出现在benchmark的股票，要么出现在portfolio的股票）（见截图）——主要针对是下面的1
1、有一些股票在benchmark和portfolio中都有，但权重不等；
2、有一些股票在benchmark中有，但portfolio中没有；
3、有一些股票在benchmark中没有，但portfolio中有；
——请问老师上面的表述是否正确；是不是可以理解为active return是建立在承担active share和active risk基础上获取的，因为active share就是针对于benchmark和portfolio中都有的股票
伯恩_品职助教 · 2021年06月13日
嗨，努力学习的PZer你好：
active return=Σi=1，n（portfolio weight-benchmark weight）*benchmark return（n是要么出现在benchmark的股票，要么出现在portfolio的股票）（见截图）——主要针对是下面的1
1、有一些股票在benchmark和portfolio中都有，但权重不等；——对的
2、有一些股票在benchmark中有，但portfolio中没有；——对的
3、有一些股票在benchmark中没有，但portfolio中有；——对的
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！
