这道题是不是initial portfolio和second portfolio的active share都为0(都是benchmark水平)
伯恩_品职助教 · 2021年06月11日
嗨,努力学习的PZer你好:
老师昨天做手术太难受了,用的手机答疑,没对齐,把另外的同学问题给你答疑了,应该今天清醒一点用电脑给你答疑。
这个fund是先overweight一个,underweight一个,这样active share就是2.然后又变回去了,active share 又成了0。
然后进一步又overweight一个,underweight一个,active share 又变成2了。所以前后没变。
----------------------------------------------虽然现在很辛苦,但努力过的感觉真的很好,加油!
小白熊 · 2021年06月12日
老师太拼了,做完手术好好休息啊,别答疑了……
小白熊 · 2021年06月12日
active share:portfolio中的股票weight与benchmark不同 对于有一些股票在benchmark和portfolio中都有,但权重不等的情况:active share=将N只股票的weight差异绝对值相加/N只股票,这里为什么【active share就是2】而不是1呢?
伯恩_品职助教 · 2021年06月12日
嗨,努力学习的PZer你好:
老师太拼了,做完手术好好休息啊,别答疑了……——没事,现在好多了 谢谢啊。
active share:portfolio中的股票weight与benchmark不同 对于有一些股票在benchmark和portfolio中都有,但权重不等的情况:active share=将N只股票的weight差异绝对值相加/N只股票,这里为什么【active share就是2】而不是1呢?——是1。老师担心可能学生这块不懂,在这里转不过弯,之前发生过。所以就说是2,实际是1。你能理解就好。
----------------------------------------------虽然现在很辛苦,但努力过的感觉真的很好,加油!