老师好这是经典题2.5 的第4小问， 这里说是要short call,为什么不是 负的C0 = PV(hS1- - c1-)-HS0? 就是选C。 就是为什么不是等式左边和右边加负号？short call = +C0 不是 short call = -C0,这里该怎么理解？谢谢。
WallE_品职答疑助手 · 2021年04月27日
嗨，从没放弃的小努力你好：
同学您好，
注意看答案的第一句话哟，“You should sell (write) the overpriced call option and then go long (buy) the replicating portfolio for a call option.” 也就是说咱们要long 一个合成的call 来做套利，因为现有的call是over valued. 所以咱们就要着重看long的这个合成的call是怎么做的，因此后面才有老师的解释也就是正的C0= xxxxxx
----------------------------------------------努力的时光都是限量版，加油！