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粉红豹 · 2020年11月27日

About max drawdown

关于一个描述,如果将对冲基金加入到传统投资中,实践结论是“增加return降低风险”,那么在最大回撤方面,应该也是decrease maximum drawdown是吗?

还有“improve maximum drawdown”是 增加最大回撤的意思?还是降低最大回撤的意思?----主要是有一些描述是 improve maximum drawdown解读为了:“最大回撤变大,是不好的事情”,跟我理解的“改善了最大回撤,也就是最大回撤降低” 不一样,想跟老师请教下,正确的理解是什么样的。


谢谢老师。

1 个答案

吴昊_品职助教 · 2020年11月28日

同学你好:

首先,原版书中是没有improve maximum drawdown这样的表述的,所以如果考试涉及到相关知识点的,协会一定会表述的更加精准,不会出现这种模棱两可的表述来混淆我们。然后,个人认为improve这个词含褒义,那么改善最大回撤,我的理解是最大回撤减少。我和你的理解是一样的。

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