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海伦岛主 · 2020年09月22日

mark-to-market value

以签订对冲合约的思想,来计算forward contract 的 value中为什么不必考虑签订对冲合约的成本?我还是不太理解这个对冲合约是怎么对冲的,能具体解释下吗,谢谢

2 个答案

丹丹_品职答疑助手 · 2020年10月06日

同学你好,可以因为在签订的时候,forward contract双方不存在损益,双方收益都是0,只有随着时间推进,资产价格不断变化,才会有损益产生。我们可以吧market-to-market value理解为,在随着推进的过程中,想要结束这个合约,那么需要多少金额来平这个头寸。

丹丹_品职答疑助手 · 2020年09月23日

嗨,爱思考的PZer你好:


同学你好,原版书有相关记载:the mark-to-market value of forward contracts. As with other financial instruments, the mark-to-market value of forward contracts reflects the
proft (or loss) that would be realized from closing out the position at current market
prices.

之前购买的forward contracts.在目前市场上去对冲它所产生的收益,从这个思路理解。


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