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craaazydot · 2020年05月26日

事后风险事前风险到底指什么?

关于CME中事后风险是对事前风险的有偏估计 Peso 问题中 事后/前风险中的“事”是指什么事呢?如果是Peso真的发生贬值这件事 那么应该是事前人们高估收益率而不是事后咯?有点不明白这个事前事后风险到底指什么? 谢谢老师!
1 个答案

源_品职助教 · 2020年05月27日

嗨,爱思考的PZer你好:


事就是指不好的事情, Peso 问题中 就是指 Peso贬值。

peso problem指的是因为认为预测比索高估了,未来一定贬值,虽然目前还没有发生,所以现在人们只愿意花很少的钱去买比索,所以比索的收益率就被高估了。

而且历史现实的情况是比索再经历一轮升值之后,比索还是急剧贬值了,所以还是证明了低估风险。


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