问题如下：
If JPI is zero, then TPI detects no excess return
选项：
A.True
False
解释：
True
請問此處的excess return是指(超出系統性的風險)非系統性風險帶來的補償嗎？
NO.PZ2020021002000099 问题如下 If JPI is zero, then TPI tects no excess return A.True B.False True 中文解析JPI等于零那么实际收益R=rf+β*（rm-rf），此时没有超额收益，根据TPI=（R-rf）/β，用TPI测算的结果应该也没有超额收益。本题选 JPI为零，就是alpha = 0，也就是R=rf+β*（Rm-rf）。TPI=（R-rf）/β 。把JPI式子代入到TPI式子后，最后得到（Rm-rf），到了这里该怎么确认Rm-rf是0？
NO.PZ2020021002000099问题如下 If JPI is zero, then TPI tects no excess returnA.True B.False True 中文解析JPI等于零那么实际收益R=rf+β*（rm-rf），此时没有超额收益，根据TPI=（R-rf）/β，用TPI测算的结果应该也没有超额收益。本题选JPI和TPI分别是什么
NO.PZ2020021002000099 按照上一个，JPI为0，理解为alpha是0。alpha是0，为什么可以推出TPI下，没有超额回报呢？或者说这里的超额回报就是指非系统性回报吗？
