发亮_品职助教 · 2020年03月06日
嗨,从没放弃的小努力你好:
他这里是这样,第四题是以第三题为基础的,然后起点是Long German 10 year 1million;我们分析之后发现这支债券不好,可以换成(UK 2Y, UK 10Y)的组合更好
这样的话,原来Long 1 million的头寸卖掉;
并且,这道题题干规定了,不能直接Short sell,但是他说组合内持有足量的债券,这些债券想卖出多少就卖出多少:
然后第三题又限制了,买卖的限额是正负1 million:
这样的话,原本+1 million的10-year German,我们可以调整成 -1 million的10-year German,这就是2million了;
即:先把原有的1million卖了,然后再卖1million。
-------------------------------就算太阳没有迎着我们而来,我们正在朝着它而去,加油!