问题如下图：
选项：
A. 
B. 
C. 
解释：
2年期债券的spread上升为啥还underweighted？配置更高比重可以获得更多补偿啊
发亮_品职助教 · 2020年02月06日
嗨，从没放弃的小努力你好：
"2年期债券的spread上升为啥还underweighted？配置更高比重可以获得更多补偿啊”
他是这样，Petit同学站在现在这个时间点，预测未来，5年期的Spread相对下降、2年期的Spread相对上升。
那么站在现在这个时间点，我们应该Under-weight 2年期的债券，因为未来时刻2年期Spread相对上升，如果现在持有大量2-year bond的话，2-spread未来上升时，就会有较大的Capital loss。为了避免有较大的Capital loss，我们就要Under-weight 2-year bond。
如果说将来2-year spread真的上升了，已经发生了Spread上升，那这时候2-year bond的价格会下跌，此时我们再以更低的价格购入2-year bond，能够收获更多的补偿。
-------------------------------加油吧，让我们一起遇见更好的自己！