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十六岁的烟火 · 2017年09月15日

老师,没读懂答案,请求答疑。问一道题:NO.PZ2016082401000047 [ FRM I ]

问题如下图:
选项:
A.
B.
C.
D.
解释:
1 个答案
已采纳答案

竹子 · 2017年09月15日


合约中value>0的一方才有信用风险,value=收到的金额-支付的金额

对于 domestic currency payer来说, 他收到外国货币,支付国内货币,所以value=foreign currency leg-domestic currency leg

对于foreign currency payer来说,他收到 国内货币,支付国外货币,所以value=domestic currency leg-foreign currency leg

那么当foreign currency leg增加时,domestic currency payer的value增加,他的信用风险增加

当domestic currency leg增加时,foreign currency payer的value增加,他的信用风险增加。题目中的说法正好反了。