竹子 · 2017年09月15日
合约中value>0的一方才有信用风险,value=收到的金额-支付的金额
对于 domestic currency payer来说, 他收到外国货币,支付国内货币,所以value=foreign currency leg-domestic currency leg
对于foreign currency payer来说,他收到 国内货币,支付国外货币,所以value=domestic currency leg-foreign currency leg
那么当foreign currency leg增加时,domestic currency payer的value增加,他的信用风险增加
当domestic currency leg增加时,foreign currency payer的value增加,他的信用风险增加。题目中的说法正好反了。