请问老师，为什么计算END VALUE for both bonds and equites要用spot rate 0.8at the end of month 3而不是用期初Hedge时就定下来的FORWARD rate0.87.
这题不难理解啊，你可能是答案没看明白。总共hedge的金额是35m，对冲的收益就是（0.80-0.87）*35m，如果不签合约，1个LHS可以换0.80个PLN，签了合约，1个LHS可以换0.87个NLP。收益就是我上面写的那个公式
李斯克 · 2017年05月28日