对于这道题有两个问题想问下:
(1)对于题目中accrued interest over life of futures contract=0的解释,李老师视频中说这表示期货合约期内没有coupon PMT,请问这是怎么理解得出的?
对于AI,我的理解是AI只有在每期coupon的支付当日才能为0,只要多过一天就会产生AI,而且随着时间变化,两期coupon中每天的AI会不断累加变化,所以AI应该一个时点量,而accrued interest over life of futures contract这句话本身就把AI做成了一段期间,所以不能理解题目中accrued interest over life of futures contract=0的含义到底是什么
(2)对于accrued interest at futures contract expiration=0.2这个信息,李老师视频中将0.2解释为coupon的20%这种说法,从计算公式中我认为这里的0.2就只是一个数值,不应该代表一个百分比,请问这个20%是怎么回事?
(3)另外,在强化串讲课的讲义里P195,T-BOND FUTURE公式里有两个FP的公式,其中第一个FP的公式是不是没有考虑AI情况下的公式,而第二个FP公式是考虑AI情况的?