reading27 第八题

存货购买成本上升影响的是新采购存货所要花费的金额，存货卖出去才会变成COGS，不会因为市场上存货的采购成本上升就直接导致COGS上升，还要分别讨论是LIFO还是FIFO。LIFO liquidation是后进先出法清算，物价水平上升的时候，不采购新的存货，把以前便宜的存货先卖出去，这样可以减少当期的销售成本，增加当期利润，但是这种增加是不可持续的。LIFO reserve是INVF -INVL，就是LIFO和FIFO两种不同方法计量下存货的差额。美国准则下允许FIFO和LIFO，但是国际准则不允许LIFO，那么为了方便报表使用者可以把不同公司进行比较，就要把使用LIFO公司的存货调整成FIFO，就要用到LIFO reserve来调整。使用LIFO liquidation把旧的存货都清算掉，就会消除LIFO和FIFO不同方法下存货的差异，LIFO reserve会减少。