问题如下图：
选项：
A. 
B. 
C. 
解释：
请问老师这题的考点是什么怎么把问题作为答案又复制了一遍
NO.PZ2019010402000023问题如下 Whiof the following cexplain why the value of in-the-money interest rate put option creases the exercise rate is lower? The exercise value is lower. The risk-neutrprobabilities creases. Both A is correct.考点interest rate option解析题目问的是下面哪个能为什么价内的利率看跌期权在行权利率更低的时候价值越低。也就是在问为什么执行价格越低，put option的价值降低。【注】exercise rate是执行价格，而A的exercise value指的是行权的话能拿到的价值。对于put来说，exercise value= max(0, X-spot rate), X越小，value越小，所以A对。B不对，风险中性概率是在利用二叉树给期权定价时用到的假设概率，他是在给期权定价时用到的，与期权的行权价值并没有关系。 老师好有两个问题1、这章放在binomimol这个章节里面，求value，我理解就用binomimol来求，在用这个mol求value的时候，就是要考虑概率的，不理解这里为什么不用概率。2、这题泛泛的问一下求value，我遇到类似这种题，如何判断他问的具体是某种求value的mol，还是定义上的value（就是老师说的intrinsic value+时间价值）
NO.PZ2019010402000023 B不对，风险中性概率是在利用二叉树给期权定价时用到的假设概率，他是在给期权定价时用到的，与期权的行权价值并没有关系。 为什么无关哪里可以证明？或者是课件哪里我没注意？
