问题如下图：
选项：
A. 
B. 
C. 
D. 
解释：
不是很懂这两个选项
orange品职答疑助手 · 2018年10月31日
A选项：VaR的计算时假设每日的收益率是无关的，这是最基础的假设，如此，才可以使用平方根法则，将一天的波动率转换成多天的波动率，然后再去算VaR
B选项：我们平常在计算VaR时要选择时期，比如说1天的10天的或者是1年的。但这个时期的选取其实是有讲究的，它是要具备经济含义的。比如说，在时间较短的时期，比如说一天的VaR，如果交易在这一天之内是不具有流动性的，即这个资产在这一天内压根没法交易掉，那算这个一天的VaR又有什么经济意义呢？如果选的时期足够长，那自然又会变得不够精确。所以VaR的时期选择很麻烦，是一个shortcoming，很容易被人misuse