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前面的第2题也是看mcs表格来解读，里面10年投资期，分位点越小反而可实现的portfolio value越大，比如只有5%的可能性能达到3百万。
回到这里的第6题，25年投资期，分位点越小反而可实现的portfolio value越小，比如5%的可能性只有3.9万。
请问这两题分位点的value这么不同是怎么造成的呢？ 该怎么理解呢？觉得两个mcs表格解读方向不一样
费费_品职助教 · 2025年01月23日
嗨，从没放弃的小努力你好：
同学你好
在第6题图中，展示的是 Portfolio A 和 Portfolio B 在 25 年后的预计期末价值，从结果来看，百分位越高，对应的数值越大，说明在较好的预期情景下（高百分位），投资组合能获得更高价值。
第6题是对某一投资组合在第 10 年和第 15 年的价值模拟。5 百分位数对应的数值大，意味着在模拟结果中，只有 5% 的情况比这个数值更好，属于相对较好的情景。而 95 百分位数对应的数值小（第 15 年甚至为负），表示在 95% 的情况下，投资组合价值都比这个数值大，这是较差的情景。
不同的投资组合以及不同的时间跨度，会使蒙特卡罗模拟得出不同的价值分布结果，进而出现百分位与数值对应关系不同的情况
----------------------------------------------虽然现在很辛苦，但努力过的感觉真的很好，加油！