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昕豪 · 2024年08月24日

working capital,如果用完整的公式来表达,它是由什么组成的呢?

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助教,你好,想请教下 working capital,如果用完整的公式来表达,它是由什么组成的呢?网络上我去查询,解释是用current asset-current liability,本节提到working capital 则只谈了 AR、inventory和AP,3个东西,有点迷糊了。


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王园圆_品职助教 · 2024年08月24日

同学你好,以下是二级Equity关于WC的公式定义

你网上查到的公式不是非常精准。注意下面黄色的部分,current asset需要剔除现金,current liabilities需要剔除像notes payable之类所有需要支付利息的短期负债(debt)

你这里只提到AR、inventory和AP是因为这三者是最常见的working capital的构成,且预测的方式和其它不常见的WC的预测方式也不太一样,所以才会特别拿出来说的,不代表WC只有这几项

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