问题如下图:
选项:
A.
B.
C.
D.
解释:
请问:1本题中两个债券的D默认相等吗?2两个债券利率间的回归关系是Yb=1.0274Yh么?带入公式为什么不用100mx1.0274?谢谢 有点晕!
orange品职答疑助手 · 2018年08月29日
同学你好,1本题中两个债券的D默认相等吗?不默认相等,首先得求出它们的关系,这个是隐含条件
2两个债券利率间的回归关系是 △Yt-bond = 1.0274*△Ytips
本题完整过程如下图
ciaoyy · 2019年06月22日
为什么知道“一开始以为ΔYb=ΔY TIPS”?
orange品职答疑助手 · 2019年06月23日
同学你好,这是根据题干中间那句“The trader then starts to question the amount of the hedge due to changes in yields on TIPS in relation to nominal bonds",这暗示之前假设收益率变化的关系是1:1