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Carolyne · 2024年05月11日

怎么看出来交易内幕信息了


这个人在去那个公司调研后一天,且在公司发布warinjng的前一天卖了股票。怎么就能说是交易内幕信息了呢 难道不是这个人用公开信息判断公司未来不咋地 然后就抛了呢 去调研难道就是内幕消息吗 文章没有说调研设计内幕消息啊 然后这道题问的啥意思呢 这个监管局来的检察官 没有考虑到哪方面是吗?

2 个答案

王暄_品职助教 · 2024年05月11日

再问一下 文中说O知晓了 T给客户和自己的账户都卖出了这个股票 凭这句话 难道O就不会调查一下他有没有对客户忠诚吗

你的想法是合理的,文中提到Okada知晓Thorpe为客户和自己的账户都卖出了Savanna的股票。这一行为确实可能引发对Thorpe是否对客户忠诚的质疑,因为如果他基于内幕信息或其他未公开的信息进行了交易,那么这种行为可能不符合客户的最佳利益。

然而,在原文的情境中,"Loyalty, Prudence, and Care")这一标准与是否利用内幕信息进行交易的问题相比,可能不是Okada首要关注的点。Okada作为CFA协会职业行为计划的指定官员,她首先关注的是CFA成员是否违反了CFA协会的道德准则和专业行为标准,特别是与内幕交易和信息披露有关的规定。

尽管如此,这并不意味着Okada会完全忽视Thorpe对客户的忠诚问题。在实际的调查过程中,她可能会综合考虑多个方面,包括Thorpe的交易决策是否基于公开信息,他是否向客户充分披露了相关风险,以及他的交易行为是否符合客户的投资目标和风险承受能力等。

所以,虽然文中没有直接提到Okada会调查Thorpe对客户的忠诚问题,但这并不意味着她会完全忽视这一方面。在实际操作中,她可能会根据具体情况进行综合评估。

王暄_品职助教 · 2024年05月11日

您提出的问题很好,确实,仅凭文章中的信息,我们不能直接断定Lucas Thorpe是基于内幕信息进行交易的。文章只是描述了一个时间点上的巧合:Thorpe在调研后和盈利预警发布前卖出了股票,这引发了关于他是否利用了非公开信息的质疑。


这里给您进一步解释一下本题,

本题问:“As a result of Thorpe's admission he traded in Savanna shares, which Standard will Okada least likely investigate for a possible violation?”(由于Thorpe承认交易了Savanna股票,Okada最不可能调查哪项标准是否违规?)我们来分析一下选项:

A. Knowledge of the Law: 如果Thorpe的交易行为涉嫌违法,那么对法律知识的了解和遵守就会成为调查的一部分。因此,Okada很可能会调查Thorpe是否知晓并遵守了相关法律。

B. Loyalty, Prudence, and Care: 这个标准通常涉及对客户利益的忠诚、在投资决策中的谨慎态度,以及为客户提供适当的关心和服务。由于Thorpe的交易行为主要是关于时间和信息的把握,并不直接涉及对客户忠诚、谨慎和关心的问题,因此Okada可能最不会从这个角度去调查。

C. Material Nonpublic Information: 鉴于Thorpe在调研后和盈利预警发布前进行交易,这很容易让人联想到他是否利用了非公开信息。因此,Okada极有可能会调查这一点。

所以,题目中的“least likely investigate for a possible violation”意味着,在Thorpe承认交易了Savanna股票的情况下,Okada最不可能从“Loyalty, Prudence, and Care”这一标准去调查他是否违规,因为这与他的交易时间和信息获取的直接相关性较小。而其他两个选项,特别是“重大非公开信息”,由于时间点上的巧合,Okada很可能会进行深入调查。

Carolyne · 2024年05月11日

再问一下 文中说O知晓了 T给客户和自己的账户都卖出了这个股票 凭这句话 难道O就不会调查一下他有没有对客户忠诚吗

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