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Shushushu · 2024年04月06日

CFA三级中CME 有关interest rate futures curve的问题

为什么interest rate futures curve变平代表预期未来短期利率下降?怎么看interest rate futures curve?

1 个答案
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笛子_品职助教 · 2024年04月07日

嗨,努力学习的PZer你好:


为什么interest rate futures curve变平代表预期未来短期利率下降?怎么看interest rate futures curve?

未来预期的短期利率下降,带来的影响是,会让现在的长期利率下降。

例如,市场预期9年后的1年期利率下降,则会让现在的10年期利率下降。

在现有的短期利率波动不大的前提下,如果现有的长期利率下降了,则曲线变平。

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