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Olivia.W🌸 · 2024年04月03日

market model

NO.PZ2023021601000037

问题如下:

With respect to return-generating models, the intercept term of the market model is the asset’s estimated:

选项:

A.beta. B.alpha. C.variance.

解释:

In the market model, Ri = αi + βiRm + ei, the intercept, αi, and slope coefficient, βi, are estimated using historical security and market returns.


market model 不是这个吗?哪有alph?

1 个答案

Kiko_品职助教 · 2024年04月06日

嗨,从没放弃的小努力你好:


强化班这里列出来的是single factor model中的single-index model的公式,也就是CAPM。这个是比较重要的。market model的模型这个只做了解,是有alpha的

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就算太阳没有迎着我们而来,我们正在朝着它而去,加油!