发亮_品职助教 · 2018年06月22日
在固收里面,money market产品的BEY是按365天计的:
A bond equivalent yield is a money market rate stated on a 365-day add-on rate basis.
在固收里面,一个产品的money market rate,每年具体是360,还是365是没有规范的,题目会说一年是多少天。所以标准化到365天就有了BEY。
求Effective annual rate时,PV和FV有了,是按一年的periodicity是1计。Money market产品的quoted day是不一样的,可能是360,也可能365,从题目给的信息计算PV,FV.
数量部分是OK的,关于BEY数量助教的补充: