Carol文_品职助教 · 2023年07月03日
嗨,努力学习的PZer你好:
第一句话的意思是:
净营运资本是衡量企业运营活动所需资金的指标。它是通过流动资产(如现金、存货、应收账款等)减去流动负债(如短期借款、应付账款等)得出。
然而,有时候企业可能需要额外的资金来支持其运营资本。这时,企业可以通过非流动负债(如长期借款、债券等)或所有者权益(如股东投资、留存收益等)来获得资金。这些非流动负债或所有者权益就是作为净营运资本的资金来源。
简而言之,净营运资本由流动资产减去流动负债计算得出,但如果企业还需要额外的资金来满足运营资本的需求,这些资金可以来自非流动负债或所有者权益。
第二句话的意思是:
这幅图是资产负债表,我们知道左边总资产(流动资产+非流动资产)=右边总负债(流动负债+长期负债)+所有者权益
当流动资产小于流动负债时,我们可以看到左上框(流动资产)比右上框(流动负债,阴影部分)要小,也就意味着,左下框(非流动资产)是要有一部分流动负债来支撑的,也就是橘黄色的部分。通常,最好的资产负债结构搭配是短期配短期,长期配长期,也就是说所有的流动资产由流动负债来支援,所有的非流动资产都由长期负债和所有者权益来支持是最好的,而当长期资产都需要动用到流动负债时,就说明企业不能偿债的风险很大。
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来,我们正在朝着它而去,加油!