kukuku026 · 2023年06月06日
老师您好，
1， long call, delta > 0。Short call, delta<0.
2, long put, delta < 0. Short put, delta >0.
3, long call 的 vega >0, 没有懂
4, long call 的theta < 0, 没有懂
5， short put的 vega<0, 没有懂
6， short put的 theta >0,没有懂
如果是 short call 的 vega/ theta
long put 的 vega/theta 呢？没有懂
麻烦老师解答一下。
谢谢老师。
pzqa31 · 2023年06月06日
嗨，从没放弃的小努力你好：
同学你好！
Vega衡量的是option价格对volatility变动的敏感程度。我们知道其实option就是类似一种选择权，可选择的范围越广，权利价值越大，所以当我们long option（无论call还是put）,即拥有一个权利的时候，volatility越大，option价值越大。即：long call和long put的vega都是大于0的，相反short call和short put都是小于0的。
Theta衡量的是option价格随时间流逝(对已经过去的时间)的敏感程度，我们知道option value包含intrinsic value和time value，theta可以看成是time value的损失。当已经过去的时间越长，也就是越接近到期，time value越小，也就是option价值越小，所以对于Long call和long put的theta都是小于0 的，反之，short call 和short put的theta都是大于0的。
----------------------------------------------就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！
