老师，可以再讲一下这道题吗，Inverse floater是怎么拆分的啊
品职答疑小助手雍 · 2023年05月11日
同学你好，就是假设两个权重浮动利率债的WL和inverse floater的WIF。
两个债券的duration分比别为0，和DIF。现在我们就是要把他俩合凑起来等同于6%coupon的债券，从而求DIF。
WL+WIF=1
根据coupon，要把L消掉才能凑到固定coupon6%：WL-2WIF=0
解得WL=2/3， WIF=1/3
然后根据duration：WL*0+WIF*DIF=4.5。
解得DIF=13.5
我的世界守则 · 2023年06月21日
根据coupon，要把L消掉才能凑到固定coupon6%：WL-2WIF=0 就是这一步我不太理解。 Inverse Floater = 18%-2L, Floater = L WL x L + WIF x (18% - 2L) = 6%， 根据WL+WIF=1， 得到： L + WIF x (18% - 3L) = 6%. 这里有两个未知数，是如何得到WIF是1/3的呢？ 除非，我们在把等式变形成如下形式：(WL x L - WIF x 2L) + WIF x 18% = 6% 的时候，假设(WL x L - WIF x 2L) =0，才有可能获得WIF=1/3的结果。