measure of risk

嗨，爱思考的PZer你好：

怎么理解这个题目里的coefficient 就是factor 的权重呢？因为公式里weight of asset X*weight of asset Y*covariance of asset Y with asset X,多次使用了权重，而这个题目里权重X=1.08就是X的coefficient,怎么理解这道题里把coefficient用作权重weight？

我们用W表示股票权重，S表示股票收益。

portfolio R = w1*S1+w2*s2 + ....+wn*Sn

我们用C表示因子系数，F表示因子收益

portfolio R = C1*F1+C2*F2 + ....+Cn*Fn

两个公式的形式一样。

因此在量化里，因子系数还有一个名称：因子权重。

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就算太阳没有迎着我们而来，我们正在朝着它而去，加油！

嗨，从没放弃的小努力你好：

这道题目课上貌似没讲，看答案没懂，这个公式的逻辑是？

这道题是仿照基础讲义248-249页的一道例题。

李老师在基础讲义视频里讲解了，用九宫格的方法解决这类题目。同学听一下，这部分对应的李老师的讲解的基础班视频。

李老师的九宫格解法，非常好记，比书本更直观。

如果听完后还有问题，欢迎随时提问，祝学习顺利！

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加油吧，让我们一起遇见更好的自己！