逻辑

问题如下：

Which of Sousa’s statements about binomial models is correct?

选项：

A.

Statement 1 only

B.

Statement 2 only

C.

Both Statement 1 and Statement 2

解释：

C is correct.

Both statements are correct. The expected future payoff is calculated using risk-neutral probabilities, and the expected payoff is discounted at the risk-free rate.

中文解析：

使用预期法计算期权的价值时，需要注意两点即本题考察的两点，一是我们假设投资者是风险中性的，因此二叉树中使用的上涨和下跌概率都是风险中性概率而不是真实的概率；二是需要注意在进行折现时使用的是无风险利率进行折现。因此本题中涉及的两个表述都是正确的，选C