老师,此问题中statement 2: A positive roll yield could be created in Dong's portfolio by selling a CHF/USD forward contract
明白题目的背景是USD是本币,我们有外币头寸应该是sell 外币的forward,但是不明白题目问的是sell CHF/USD要因为本币变换成sell USD/CHF,题目问的不是这个啊
lynn_品职助教 · 2023年02月17日
嗨,从没放弃的小努力你好:
老师,此问题中statement 2: A positive roll yield could be created in Dong's portfolio by selling a CHF/USD forward contract
明白题目的背景是USD是本币,我们有外币头寸应该是sell 外币的forward,但是不明白题目问的是sell CHF/USD要因为本币变换成sell USD/CHF,题目问的不是这个啊
同学是不是已经看了一些回答。是这样的,表述2的错误就在于,我们是持有CHF外币,本币是USD。
因此应该short forward on USD/CHF(本币/外币),在这个汇率表达形式上再通过roll yield=F-S/S来计算。
所以我们需要的是USD/CHF的信息,题目没给,因此表格中最后一行的CHF/USD的信息,需要全部取倒数变成USD/CHF的形式再带入计算。
----------------------------------------------努力的时光都是限量版,加油!
Bg2 · 2023年02月17日
所以是因为题目表述失误对吗