Option的strategy中的St-S0的St表示什么?S0是当前stock价格的话
Hertz_品职助教 · 2023年01月02日
嗨,努力学习的PZer你好:
同学你好
St和S0,对应着t时刻和期初时候的股票价格。
或者可以理解为期末和期初时候的股票价格,总之S0是前一个时间点的股票价格,St是后面时间点(也就是在此刻要计算期权策略的收益或者损失情况)的股票价格。
比如同学上一个提问中问到的关于collar的这个问题哈,我们看一下题干:
A manager would like to execute a collar strategy. The current price of a stock is $20, a put option with an exercise price of $15 is priced at $2.0 and a call option with an exercise price of $30 is priced at $2.0. If the price of underlying stock at the expiration is $35, the profit of this strategy is?
两处加粗的地方,第一处就代表着S0,后面一处就代表着St.也就是此刻我们需要计算profit。
所以建议时间分好前后,前面的是S0,后面的就是St.
----------------------------------------------努力的时光都是限量版,加油!