lynn_品职助教 · 2022年12月23日
嗨，从没放弃的小努力你好：
B那句话的意思：高频数据对异步更加敏感，即高频数据更容易产生异步性的问题。比如用每天的数据观测美国和欧洲股票市场，因为两地存有时差，所以就会出现异步性。但如果是用月度数据观测，这种时差就可以忽略不计。因此不选B
C那句话的意思：高频数据能估计出更精确的方差和协方差（和不那么精准的均值）。高频数据产生了更大容量的样本数据，所以能估计出更精确的方差和协方差。但是对于均值而言，只要用的历史数据，估计的数值就太精确。这也是根据实务观测到的结果。
B: 高频数据因为数据不同步，例如美国的交易时间是中国的晚上，所以有一个异步性的问题。这个异步性会使测出来的相关性不够准确。
C: 因为低频数据对均值的预测是不准的，而高频数据并没有相对于低频数据提升预测的精度，所以高频数据对均值的预测也是不准的。
----------------------------------------------虽然现在很辛苦，但努力过的感觉真的很好，加油！