问题1.
请问,我们在考虑CDS long-short 策略时,
如果出现不同发行人 ,相同maturity的CDS 进行多空策略,就不需要考虑duration macth 问题,默认 他们各自的CDS 面值都等于20million( 图1)?
问题2.
如果出现 相同发行人,仅仅 是期限不同,进行多空策略,就需要考虑duration match吗?
问题3.假设 ,图2 题目中,给了10-year CDS 的本金合同面值20million,也给了 5-year CDS 本金合同面值20million(此时 ,没有达到duration macth)
那么,我们在构建策略的时候,还需要考虑duration match,计算出 ,合理的duration macth时 5 year CDS的本金合同面值。
问题4. 除了这里CDS 的长短久期 的多空策略 ,需要duration macth,
在固定收益类资产的 长短久期 的多空策略,也需要duration match吗?
要求多空两端的 BPV 要相等?