开发者:上海品职教育科技有限公司 隐私政策详情

应用版本:4.2.11(IOS)｜3.2.5(安卓)APP下载

返回

haolin · 2018年04月13日

衍生三级基础班讲义

  1. CFA III
  2. Derivative

衍生三级基础班讲义150页，也就是最后一页，倒数第三行，这个题的结论是sell the receiver swaption，请问为什么不能是long payer swaption？我感觉sell the receiver swaption和long payer swaption在利率下降的时候都是付固定利率收浮动利率啊？是我理解错了，还是答案漏了

添加评论
1 个答案

Shimin_CPA税法主讲、CFA教研 · 2018年04月14日

short receiver swaption=short put option on interest rate=short call option on bond

long payer swaption= long call option on interest rate=long put option on bond。

short是义务，long是权利。

  • 1

    回答

  • 1

    关注

  • 398

    浏览
相关问题