开发者:上海品职教育科技有限公司 隐私政策详情

应用版本:4.2.11(IOS)|3.2.5(安卓)APP下载

齐王木木 · 2022年05月14日

问一道讲义例题

请问基础班讲义83页本题要掌握计算还是结论?下图框内部分是已知还是自己求的?若是自己求怎么求的

1 个答案

pzqa015 · 2022年05月14日

嗨,努力学习的PZer你好:


期初的cash flow 200,052,250是portfolio的PV

PV of cash flow那一列是每一笔现金流的现值PVCFi

portfolio的mac D=∑(PVCFi/P)*t,t是现金流的发生时间点

以15-Aug-17那一行为例,PVCF1/P=3262282/200052250=0.0163,也就是weight 那一列

然后用weight 那一列乘t,得到你画圈那一列,比如15-Aug-17是第一笔现金流,所以t=1,依次类推。

最后加总这一列的数,得到的结果12.0008就是portfolio的mac D。

这里的计算大概率不会考,mac D的计算是一级固收的考点,但是同学最好理解这个计算过程,并掌握mac D的公式。

这道题只是展示了一下如何用mac D的公式来计算portfolio duration。


----------------------------------------------
努力的时光都是限量版,加油!

  • 1

    回答
  • 0

    关注
  • 308

    浏览
相关问题