我之前在有问必答里问过CDS的rolldown return到底是P1 - P0 还是 (P1-P0)/P0的形式,老师解答说如果在CDS里,算rolldown基本都是用P1 - P0 ,基础讲义里的例题也是用P1 - P0 算的。
但是mock 2022这道题里的rolldown return是用(P1-P0)/P0的形式,最后算total return的结果差的挺远的,所以CDS这个地方算rolldown return到底是用P1 - P0 还是 (P1-P0)/P0?
1% * 5,000,000 + (0.928 – 0.9125) * 5,000,000 = 127,500
mock答案是134,932